Küresel piyasalar, başta ABD’deki istihdam raporu olmak üzere ağır makroekonomik data takviminin takip edileceği haftaya temkinli başladı.
Dünya genelinde enflasyonla uğraşın resesyonla sonuçlanıp sonuçlanmayacağına ait soru işaretleri ve Ortadoğu’daki çatışmaların ortaya koyduğu kaygılar varlığını korusa da son devirde açıklanan makroekonomik bilgiler piyasalarda kaygıların sonlu kalmasına yardımcı oluyor. Analistler, bu hafta açıklanacak istihdam yüklü datalardan alınacak sinyallerin ABD Merkez Bankası’nın (Fed) gelecek devirde atacağı adımlar konusunda belirleyici olabileceğini söz ederek, kelam konusu bilgilerin ABD iktisadının gidişatına ait de daha çok bilgi vermesinin beklendiğini söyledi. POWELL’IN AÇIKLAMASI TAKİP EDİLECEK Öte yandan, Fed Başkanı Jerome Powell’ın bugün yapacağı açıklamalar yakından takip edilecek. Cuma günü açıklanan datalara nazaran, şahsî tüketim harcamaları, ağustosta aylık yüzde 0,2 ile beklentilerin altında artış kaydetti. Ferdî tüketim harcamaları fiyat endeksi de ağustosta aylık yüzde 0,1 ve yıllık yüzde 2,2 ile beklentilerin altında arttı. Fed’in enflasyon göstergesi olarak dikkate aldığı, besin ve güç kalemlerinin hesaplama dışı tutulduğu çekirdek şahsî tüketim harcamaları fiyat endeksi de ağustosta aylık bazda yüzde 0,1, yıllık bazda yüzde 2,7 arttı. Endeksteki yıllık değişim piyasa beklentisine paralel gerçekleşirken, artışın aylık bazda yüzde 0,2 olacağı varsayım ediliyordu. Analistler, beklentilerin altında gelen enflasyon göstergelerinin, Fed’in artık iş gücü piyasasını desteklemeye ve faiz oranlarını düşürmeye devam etmeye odaklanabileceğine ait beklentileri artırdığını belirtti. Ayrıyeten, ABD’de Michigan Üniversitesince ölçülen tüketici itimat endeksi de eylülde üst istikametli revize edilerek 70,1 oldu ve 5 ayın en yüksek düzeyini kaydetti. BÜYÜK FAİZ İNDİRİMİ BEKLENTİLERİ GÜÇLENDİ Fed yetkililerinden gelen açıklamalar da piyasaların odağında olmaya devam ederken, cuma günü açıklamalarda bulunan St. Louis Fed Başkanı Alberto Musalem, faiz oranlarının “kademeli olarak” düşürülmesi gerektiğini söyledi. Yılın geri kalanında birden fazla 25 baz puanlık faiz indirimi öngören Musalem, iş gücü piyasasının beklenenden daha fazla zayıflaması durumunda ise daha süratli kesintiler yapabileceklerini tabir etti. Para piyasalarındaki fiyatlamalarda yıl sonuna kadar Fed’in 75 baz puanlık indirim yapacağı beklentisi güçlü kalmaya devam ederken, kasım ayında yüzde 54 ihtimalle 50 baz puanlık bir faiz indirimi yapılacağı öngörülüyor. Kelam konusu gelişmelerle ABD’nin 10 yıllık tahvil faizi şu sıralarda yüzde 3,76 düzeyinde bulunurken, dolar endeksi 100,4’ten haftaya başladı. ALTIN DORUĞA YAKIN Altının ons fiyatı ise cuma günü yüzde 0,5 bedel kaybederken, şu sıralarda evvelki kapanışın yüzde 0,1 altında 2.655 dolardan süreç görüyor. Brent petrolün varil fiyatı haftaya artışla başlamasının akabinde, şu sıralarda yüzde 0,5 yükselişle 72,3 düzeyinde bulunuyor. Cuma günü, Dow Jones endeksi yüzde 0,33 yükselirken, S&P 500 endeksi yüzde 0,13 ve Nasdaq endeksi yüzde 0,39 geriledi. Dow Jones endeksi cuma günü, gün içinde 42.628,32 puanı görerek rekor kırmasının akabinde 42.313,00 puanla tüm vakitlerin en yüksek kapanışını gerçekleştirdi. ABD’de endeks vadeli kontratlar yeni haftaya müspet bir seyirle başladı. ALMANYA’NIN ENFLASYONU AÇIKLANACAK Avrupa borsalarında cuma günü alış yüklü bir seyir hakim olurken, bugün gözler Almanya’da açıklanacak Tüketici Fiyat Endeksine (TÜFE) çevrildi. Avrupa Merkez Bankası’nın (ECB) gevşeme sürecinin suratı ve büyüklüğüne yönelik belirsizlikler varlığını korurken, bölgede enflasyonist baskıların azalmasının ve ekonomik aktivitedeki sakinlik sinyallerinin bankanın güvercin halini artırabileceği iddia ediliyor. Cuma günü bölgede açıklanan bilgilere nazaran, Euro Bölgesi’nde tüketicilerin gelecek 12 aya ait enflasyon beklentileri Eylül 2021’den bu yana görülen en düşük düzeye geriledi. Euro Bölgesi’nde eylül ayında İktisat İnanç Endeksi ise 0,3 puan azalarak 96,2’ye indi. Cuma günü, Almanya’da DAX 40 endeksi yüzde 1,22, Fransa’da CAC 40 endeksi yüzde 0,64, İngiltere’de FTSE 100 endeksi yüzde 0,43 ve İtalya’da FTSE MIB endeksi yüzde 0,92 yükseldi. DAX 40 endeksi cuma günü, gün içinde 19.491,93 düzeyini görerek gün içi rekorunu kırarken, 19.473,63 puan düzeyiyle tüm vakitlerin en yüksek kapanışını gerçekleştirdi. Avrupa’da endeks vadeli kontratlar ise güne karışık bir seyirle başladı. ASYA BORSALARI KARIŞIK Asya tarafında haftanın birinci süreç gününde karışık bir seyir hakim olurken, Çin piyasaları sert yükselirken, Japonya piyasaları sert düştü. Çin’de hükümetin geçen hafta açıkladığı ekonomik teşvikler piyasalara olumlu yansımaya devam ederken, hükümet, konut kesimindeki mevcut meselelerin tahlili için bankaların mortgage faiz oranlarının düşüreceğine yönelik açıklamalarda bulundu. Çin’de bugün açıklanan datalara nazaran eylül ayı imalat sanayi Satınalma Yöneticileri Endeksi (PMI) 49,8 ile beklentilerin üstünde, eylül ayı Caixin imalat sanayi PMI 49,3 ile beklentilerin altında gerçekleşti. Hizmet bölümü PMI ise 50,0 ve Caixin hizmet bölümü PMI 50,3 ile beklentilerin altında gerçekleşmesine rağmen hizmet bölümünde ekonomik aktivitenin güçlü kalmaya devam ettiği görüldü. İmalat endüstrinde ekonomik aktivitenin hala zayıf olduğunu belirten analistler, açıklanan ekonomik teşviklerin akabinde gelecek aylarda aktivitede canlanmanın beklenebileceğini söyledi. Öte yandan, Japonya’da iktidardaki Liberal Demokrat Parti’nin (LDP) başkanlık seçimini geçmişte tarım ve savunma bakanlıkları yapan eski LDP Genel Sekreteri İşiba Şigeru kazandı. İşiba gelecek günlerde LDP ve koalisyon ortağı Komeito’nun hakimiyetindeki Temsilciler Meclisi (Şuugiin) oturumunda Japonya’nın yeni başbakanı ilan edilecek. Analistler, Ekonomik Güvenlikten Sorumlu Devlet Bakanı Takaiçi Sanae’nın seçileceğine yönelik beklentiler ve yeni önderin ekonomik siyasetleri konusundaki belirsizliklerin tesiriyle ülkedeki hisse piyasalarında satış baskısının oluştuğunu belirtti. Japonya’da bugün açıklanan bilgilere nazaran ağustos ayına ait sanayi üretimi yüzde 3,3 azalışla beklentilerin altında gerçekleşirken, ağustos ayı perakende satışlar yüzde 0.8 ile beklentileri geride bıraktı. Kapanışa yakın Çin’de Şanghay bileşik endeksi yüzde 6,6 ve Hong Kong’da Hang Seng endeksi yüzde 3 yükselirken, Japonya’da Nikkei 225 endeksi yüzde 4,9 ve Güney Kore’de Kospi endeksi yüzde 1,2 düştü. BORSA İSTANBUL YÜKSELİR Mİ? Cuma günü satış yüklü bir seyir izleyen Borsa İstanbul’da BIST 100 endeksi, günü evvelki kapanışa nazaran yüzde 0,53 azalışla 9.777,46 puandan tamamladı. Dolar/TL, cuma günü yüzde 0,1 artışla 34,1694’ten kapanırken, bugün bankalararası piyasanın açılışında evvelki kapanışın çabucak üzerinde 34,1750 düzeyinden süreç görüyor. Analistler, bugün yurt içinde Hizmet Üretici Fiyat Endeksi (H-ÜFE) ve aylık para ve banka istatistikleri, yurt dışında ise İngiltere’de büyüme, Almanya’da enflasyon ve ABD’de Dallas Fed imalat sanayi endeksinin yanı sıra Fed başkanı Jerome Powell’ın ve ECB lideri Christine Lagarde’ı yapacağı konuşmaların takip edileceğini belirterek, BIST 100 endeksinde 9.700 ve 9.600 puanın takviye, 10.050 ve 10.200 düzeylerinin direnç pozisyonunda olduğunu kaydetti.
